校园贷本身就是个伪命题，商业银行打开正门也无解

银行的回归，是要为校园贷续命吗？银行当年的扩张计划是要重启了吗？传统金融接替互联网金融，这是一场接力，还是一次变道？

时隔8年，银行的大门终于又要为大学生们打开。媒体消息，银监会掌门人郭树清在最近的一次部门内部会议上，提出商业银行要为大学生打开正门，这预示着商业银行将重拾校园信贷这块阔别多年的禁地。

理财之家小编还依稀记得2009年，银监会一纸公文，叫停校园信用卡，国内各大银行随后相继终止了大学生信用卡的审批。这场以2002年招商银行发放第一张大学生信用卡为肇始的校园信贷扩张，戛然而止。

现在，在互联网金融畸形发育出的校园贷被严厉打击整治之际，银监会重新为商业银行解禁，提出要为大学生们打开正门。

银行的回归，是要为校园贷续命吗？银行当年的扩张计划是要重启了吗？传统金融接替互联网金融，这是一场接力，还是一次变道？

欲望并不等同于有效的市场需求

那么多的大学生，为了借钱，连拍裸照都不怕，甚至同时在好几家平台借。有人说，这说明了大学生群体强烈的金融需求，有需求就应该有供给，存在即合理，堵不如疏。

但理财之家小编想说，如果你知道，这些借来的钱，有44%用于旅游休闲，有12%用来买奢侈品，你还会认为这种需求是应该被供给被满足的吗？

这哪里是什么金融需求，这明明不就是欲望嘛。如果这样的需求也应该被满足，那我觉得我自己也有强烈的金融需求，也急待被疏导。

欲望谁没有啊，关键是你有能力为你的欲望买单吗？如果没有，那就不是有效的市场需求。

大学生没有独立的经济来源，依靠家庭维持生活，那些未被满足的消费需求，通常已经超出了自身家庭的经济能力，所以也就不是有效的市场需求。

剔除掉校园贷中无效的欲望成分，校园贷的市场空间还剩下多少？

大学生是违约率高达，29.84%的高风险群体

即便是那些用途合情合理的借款需求，比如参加培训等用来自我提升的生产性资金需求，对于银行来说，也是很棘手的难题。

大学生是一个信用记录完全空白的群体，银行根本无从评估他们的信用风险，又加上大学生也没有什么东西可以作为抵押，所以，银行贷款给大学生，是冒着相当大的风险的。

国家助学贷款常年保持很高的坏账率，也早就证明了这一点。从1999年运行以来，国家助学贷款就常年处于高违约率的状态。财政部的统计数据显示，银行助学贷款的不良贷款率达11.47%，部分违约严重的地区，违约率甚至高达29.84%。

对比商业银行2016年整体1.74%的不良贷款率，理财之家小编不得不说，大学生显然是高风险群体。

商业银行不是做慈善，面对高风险人群，银行要么选择不贷，要么只能是提高利率来覆盖风险。如果是后者，那就又回到现在校园贷的老路上来了，高坏账导致高利率，高利率又导致高坏账，还是恶性循环，死结仍然没有被打开。

当年银监会叫停商业银行的校园信用卡，就是看到了大学生坏账率的攀升，选择了主动退出这个恶性循环。

校园贷本身就是个伪命题

时至今日，大学生群体的高风险性没有发生变化，所以，互联网金融平台的校园贷被人诟病的问题，商业银行也同样无法解决，而为了避免招致高利贷的指责，为了避免高利贷引发的种种乱象，商业银行最后的选择也只能是不贷。

所以，商业银行这样的正规军重返大学校园，这当然是好事，但这并不意味着校园贷生命的延续，这不是一场接力。

正如风口浪尖的“2345贷款王”这个现金贷平台，刚刚在回应高利贷指责时所言，“理财之家小编想问，如果所有的现金贷都执行借款利率不高于36%这条红线，那行业将无法存在”。

金融的核心就是风险定价，高风险必然意味着高利率，无法消除高风险，却又要求低利率，那是不可能的，那样的产品和行业是无法存在的。

同样，当正规金融机构重返校园，互联网金融语境下的“校园贷”，很可能也将不再存在，“校园贷”就像一个伪命题，一旦市场回归理性，就无可避免地会被证伪。